五十日の売り脚に、損切りを付けると？損切り幅別に10年検証(2016〜2025年)
五十日の仲値後の戻り(9:55に売る取引)は、平均ではプラスでも、1回ごとのばらつきが大きく、大きく負ける日がありました。では、損切りを付けると、どうなるのか。結論は、5〜10pipsの狭い損切りは、利益の半分近くを削る。20〜30pipsの損切りは、平均をほとんど削らず、最悪の損失をほぼ半分に抑えるでした。
五十日とは: 毎月の5・10・15・20・25日と月末のこと。企業の決済が集中し、仲値(9:55ごろに決まる基準レート)に向けて円安になりやすいと言われます。詳しくは五十日の解説をご覧ください。
調べたこと
- 売り: 9:55の売値で売って入ります。損切りは、買値が、入った価格からS pips以上、上がった最初のティックで、その買値で決済します(滑りを含みます)。当たらなければ、9:55から30分後、または60分後に、買値で決済します。損益は、スプレッド込みです。
- 損切り幅: なし、5、10、15、20、30pips。
- データ: 2016〜2025年のティック。円ペア4つで、日付ごとに4ペアの損益を平均して、1日を1件で数えます(五十日718日、強い日付360日、通常日397日)。
- 強い日付: 前の記事で強かった20日・25日・月末(事後に選んだ日付です)。
結果1: 五十日すべて(60分保有)
グラフは、損切り幅ごとの、1回あたりの平均損益(pips)。
| 損切り幅 | 平均の損益(pips) | 勝った割合 | 損切りに当たった割合 | 下位5%の損益 | 最悪の損益 |
|---|---|---|---|---|---|
| なし | +2.1 | 56% | 0% | -22 | -63 |
| 5pips | +1.1 | 39% | 64% | -5 | -18 |
| 10pips | +1.8 | 49% | 39% | -10 | -22 |
| 15pips | +1.8 | 52% | 25% | -15 | -24 |
| 20pips | +1.9 | 53% | 16% | -20 | -27 |
| 30pips | +2.0 | 55% | 7% | -25 | -32 |
損切りなしの平均は+2.1pipsです。5pipsの損切りを付けると、+1.1pipsに半減し、損切りに当たった割合は64%、勝った割合も56%から39%に下がります。10pipsでも+1.8pips(当たった割合39%)です。幅を広げるほど、損切りなしの結果に近づき、20pipsで+1.9pips、30pipsで+2.0pipsです。最悪の損益は、損切りなしの-63pipsから、20pipsで-27pips、30pipsで-32pipsまで抑えられました。
結果2: 30分で決済する場合
| 損切り幅 | 平均の損益(pips) | 勝った割合 | 損切りに当たった割合 | 下位5%の損益 | 最悪の損益 |
|---|---|---|---|---|---|
| なし | +2.4 | 60% | 0% | -16 | -52 |
| 5pips | +1.0 | 43% | 55% | -5 | -18 |
| 10pips | +1.7 | 54% | 28% | -10 | -22 |
| 15pips | +1.9 | 58% | 14% | -15 | -24 |
| 20pips | +2.0 | 59% | 8% | -17 | -27 |
| 30pips | +2.3 | 60% | 3% | -17 | -32 |
30分保有でも、傾向は同じです。損切りなしが+2.4pips、5pipsで+1.0pips、20pipsで+2.0pipsでした。
結果3: 強い日付(20日・25日・月末)、60分保有
| 損切り幅 | 平均の損益(pips) | 勝った割合 | 損切りに当たった割合 | 下位5%の損益 | 最悪の損益 |
|---|---|---|---|---|---|
| なし | +4.3 | 60% | 0% | -17 | -63 |
| 5pips | +1.7 | 42% | 63% | -6 | -18 |
| 10pips | +2.9 | 52% | 38% | -10 | -21 |
| 15pips | +3.4 | 56% | 22% | -15 | -24 |
| 20pips | +3.6 | 56% | 14% | -18 | -25 |
| 30pips | +4.2 | 58% | 5% | -20 | -30 |
損切りなしの平均は+4.3pipsで、20pipsの損切りで+3.6pips、30pipsで+4.2pipsと、ほとんど減りません。最悪の損益は、-63pipsから、-25pips(20pips)、-30pips(30pips)に抑えられます。
なぜ、狭い損切りは、利益を削るのか
| 対象 | 中央値 | 75% | 90% | 95% |
|---|---|---|---|---|
| 五十日 | 8.0 | 14.5 | 23.9 | 32.8 |
| 強い日付 | 7.5 | 13.7 | 21.5 | 27.1 |
| 通常日 | 9.8 | 16.9 | 25.4 | 35.4 |
売りで入ってから60分の間に、一時的に逆行した最大の幅(pips)の分布。
入ってから60分の間に、一時的に逆行する幅は、中央値でも約8pips、4回に1回は14pips以上です。5〜10pipsの損切りは、この普通の揺れの内側にあるため、最終的には戻って利益になる取引まで、途中で切ってしまいます。通常日でも、5pipsの損切りには70%が当たります。
この結果の見方と注意
- 損益は、4ペアの日ごとの平均です。1つの通貨ペアだけで取引した場合の、下位5%や最悪の損失は、これより大きくなります(ペアごとに損失の出方が違い、平均すると、損失が薄まるためです)。
- 20〜30pipsという幅は、同じデータを見て選んだ値です。将来の最適とは限りません。強い日付(20日・25日・月末)も、事後に選んだものです。
- 損切りの約定は、ティックの買値が損切り価格以上になった最初の価格としています。指標発表時などは、実際には、さらに大きく滑る場合があります。
- スプレッドは、MT5のカスタムシンボル(OANDA由来)のもので、ドル円で約0.5pipsです。実際の業者は、広い場合が多いです。
- 損切り以外に、利益確定(利食い)も、検証していません。
- 2026年は、同じ種類のティックがないため、含めていません。
- この記事は検証であり、売買をすすめるものではありません。
まとめ
- 狭い損切り(5〜10pips)は、普通の揺れで切られ、利益を大きく削る(5pipsで約半分)。
- 20〜30pipsの損切りは、平均をほとんど削らず、最悪の損失をほぼ半分に抑える。
- 損切りなしの最悪の損失(-63pips)は、平均(+2pips前後)に比べて、大きい。
データ: MT5カスタムシンボル(OANDA由来)のティック、2016〜2025年。この記事の数字は固定データで、毎日は更新されません。